На пенсію в 35: чим приваблює рух FIRE та звідки цей шквал критики

Рух FIRE двома словами

FIRE (Financial Independence, Retire Early) – фінансова незалежність і рання пенсія. Учасники руху прагнуть якомога швидше накопичити стільки грошей, щоб вийти на пенсію в розквіті сил і насолоджуватися капіталом ще довгий час.

 

Сенсова гра слів у тому, що fire з англійської – це «вогонь».

 

4 принципи FIRE

 

FIRE-людина стежить за знижками та кешбеками, не святкує день народження у ресторанах, а смартфон купує не коли вийшов новий, а коли остаточно зламався старий.

 

Накопичення понад усе. Щоб вийти на пенсію до 40 років, учасники FIRE тотально заощаджують гроші. Вони відкладають не класичні 10% від доходу, а 50 і навіть 70–75%.

 

Відмова від зайвого. Щоб відкладати стільки грошей, учасник руху живе з суворими обмеженнями. Каву пʼє вдома, а не в кав'ярні, одяг купує, коли старий одягнути вже соромно, не користується службами доставки.

 

Гроші – в роботу. Відкладені гроші інвестують в акції, облігації, нерухомість та інші активи.

 

Правило 4%. Розрахунки показали, що вивід з капіталу 4% щорічно з високою ймовірністю дозволяв портфелю забезпечувати витрати протягом 30 років. Щоб застосувати правило 4%, капітал потрібен дорівнювати витратам за 25 років.

 

Якщо вас зацікавив рух FIRE, розберемо кожен принцип, а потім послухаємо критиків.

 

Накопичення понад усе

Завдання учасника FIRE – накопичити гроші на 30 років, використовуючи правило 4%. Це не означає, що через 30 років гроші закінчаться. Просто 4% – це безпечна норма вилучення, яка зберігає портфель.

 

Щоб накопичити стільки грошей, треба відкладати від доходу:

 

 

🚨 Усі розрахунки робилися на історичних даних фондового ринку США. Моделювалося, що учасник FIRE тримав би гроші в інвестиційному портфелі, де 60% акцій та 40% облігацій.

 

Після порогу в 50% строк до фінансової свободи стрімко скорочується. Джерело: стаття «Шокуюче проста математика, що стоїть за раннім виходом на пенсію» знаменитого в FIRE-русі блогера Mr. Money Mustache

 

Якщо робити розрахунок без урахування дохідності та інфляції, то виходить так:

 

 

Навіть такий жорсткий розрахунок приваблює людей, особливо категорії, у яких зарплата набагато вища за норму проживання, наприклад айтішників. Відкладаючи 75% доходу, можна за 10 років накопичити на 30 років пенсії і не переживати, що тебе замінить ChatGPT.

 

Відмова від зайвого та непотрібного

Я знаю людей, які орендують квартиру, не мають ліжка (матрац лежить просто на підлозі), зате першими купують новий iPhone.

 

Активіст FIRE зі звичайним доходом, щоб швидше накопичити на пенсію, змушений тотально економити. Він намагається:

 

• відмовитися від доставки продуктів та їжі;
• купувати нову техніку коли треба, а не коли хочеться (те саме з одягом);
• відпочивати десь в області, а не в іншій країні (а то й не відпочивати зовсім);
• не ходити в кафе.

Сергію 28 років, він працює у логістичній компанії та отримує 40 000 грн чистими.

 

Колеги Сергія хоча б кілька разів на тиждень обідають у бізнес-ланчах, періодично користуються таксі та орендують квартири в центрі.

 

Сергій живе інакше.

 

Він знімає квартиру в спальному районі за 8 000 грн, їздить на метро, обіди готує вдома на тиждень вперед, а чай на роботу бере в термосі. Розважається він книгами, бігом у парку та відкритими міськими заходами.

 

Завдяки цьому Сергій витрачає на життя лише 15 000 грн на місяць, а 25 000 грн інвестує.

 

Хтось назве це обмеженням життя, а хтось скаже, що Сергій – раціональна людина.

 

Гроші – в інвестиції

Якщо просто відкладати гроші, то збирати доведеться довго.

 

Учасники FIRE великі надії покладають на складний відсоток, коли прибуток від інвестування теж інвестується. Таким чином накопичена сума починає самозбільшуватися.

 

У що вкласти гроші

 

Усі класичні формули розраховані:

 

• на 60% акцій США;
• 40% американських казначейських облігацій;
• горизонт інвестування 30+ років;
• історичну середню дохідність ринку США.

 

Проблема в тому, що моделі розроблені саме для американського ринку. Загалом середовище FIRE – про США з низькими валютними ризиками та надійністю фондового ринку.

 

Український послідовник FIRE працює в інших умовах: курс гривня/долар коливається, інфляція в рази вища, планувати надовго ми взагалі не звикли й боїмося.

 

Що робити в Україні

 

Потрібно стежити за інфляцією, знайти хоча б один інструмент із більшою дохідністю та диверсифікувати портфель.

 

✅ Наприклад, ОВДП – вищий за інфляцію доступний інструмент. Фондовий ринок дає більшу дохідність, але до нього складніший доступ, вищі ризики, а також треба рахувати податкове та комісійне навантаження. З ОВДП набагато простіше.

 

У перші кілька років можна купувати ОВДП, реінвестувати купонні виплати та вивчати інструмент. У нас сприймають ОВДП як щось на зразок депозиту. Насправді є багато комбінацій щодо збільшення дохідності та роботи на вторинному ринку.

 

→ Що таке захисні активи і як вони допомагають зберегти гроші

 

Правило 4%

Якщо після виходу на пенсію щороку витрачати не більше ніж 4% від накопиченого, то з великою ймовірністю грошей вистачить щонайменше на 25–30 років, навіть якщо ринки падають.

 

Дослідження показують, що для 4% ймовірність того, що портфеля вистачить на 30 років, становить приблизно 85%. Але варто підняти планку до 5% – і шанси провалу різко зростають. Джерело: Американська асоціація індивідуальних інвесторів

 

⚠️ 4% – це не дохідність! Правило 4% – це ліміт витрат, який згідно з розрахунками дозволить грошам пережити кризи, падіння на ринках, компенсувати інфляцію.

 

Приклад правила 4%

 

Сергій накопичив 10 млн грн і звільнився з роботи. Гроші вклав в ОВДП під 16% річних (спрощуємо і не беремо до розрахунку різні види дохідності облігацій).

 

4% від 10 млн грн – це 400 000 грн на рік або ≈ 33 000 грн на місяць.

 

Саме цю суму Сергій може безпечно витрачати.

 

🚨 Проблеми 🚨

 

Вище – спрощений розрахунок. У реальності потрібно врахувати інфляцію. Кожен наступний рік Сергій братиме на життя суму, що більша на рівень річної інфляції.

 

Якщо річна інфляція 8%, то Сергій може безпечно витрачати за правилом 4%:

 

• 1-й рік – 400 000 грн.
• 2-й рік – 432 000 грн (400 000 + 8%).
• 3-й рік – 466 560 грн.

І так далі.

 

🛑 Коли інфляція висока і є ризики девальвації, правило 4% стає небезпечним: вилучення грошей зростають, а дохідність портфеля може не наздоганяти інфляцію.

 

Як працює правило 4% в Україні

 

Проблема правила 4% така сама, як з інвестуванням: розрахунки робили під США для портфеля з 60% акцій і 40% облігацій, дохідністю 7–10% річних, та інфляцією протягом всіх років 2–3%.

 

Виходить, що з портфеля забирається сума більша за інфляцію. В Україні буде інакше.

 

Правило 4% може бути для нас орієнтиром, але поки немає достовірної статистики. Ми можемо математично припустити, що в Україні 3% – безпечніший варіант для довгого горизонту. А в разі підвищених ризиків – 2,5%. На жаль, це сильно збільшує необхідний портфель – збирати доведеться довше.

 

 

Точна ставка в правилі 4% залежить від структури портфеля, інфляційних очікувань і валютного ризику.

 

 

Види руху FIRE

Прихильники FIRE різні. Не всі мріють не працювати. Не всі готові відкладати суворі 75% доходу, позбавляючи себе життя на 10–15 років. Згодом з'явилися різні моделі руху FIRE.

 

 

 

Критика руху FIRE

Ідеї FIRE приваблюють. Здобути фінансову незалежність якомога раніше, щоб встигнути в розквіті сил скористатися цими грошима, – мрія для багатьох. Тим не менш, критикують FIRE багато 👇

 

FIRE нереалістичний для українських зарплат. Відкладати 50–70% доходу фізично неможливо.

 

Це правда. Власне, для цього і винайшли різні види руху.

 

Економія 50–70% доходу – шлях до вигорання.

 

Також правда. Деякі люди вважають, що якщо активіст перебуватиме стільки років у жорсткій економії, то потім йому знадобиться психологічне лікування. Нібито у нього буде тільки два шляхи: або він вже неспроможний нормально витрачати гроші й буде продовжувати нездорове накопичення, або не витримає та щонайменше зіп'ється.

 

Отак накопичуєш 15 років як скажений, а потім раз – фінансова криза, два – COVID, три – девальвація. Раніше не жив через те, що накопичував, а тепер – тому що все втратив.

 

Дійсно, рух FIRE зародився в Америці та спирається на стабільність її ринків, програм соцстрахування тощо. У нас ідею фінансової свободи FIRE є сенс адаптувати або взяти з руху тільки найкраще – наприклад, систематичне накопичення грошей, відмову від марних витрат, прагнення інвестувати.

 

→ Чи варто скуповувати долари як захист від девальвації і що це взагалі за звір

 

Мені не подобається ідея FIRE відмовитися від усіх радощів життя на бозна-скільки років, щоб у майбутньому все це надолужити. І то не факт.

 

Є таке, але все ж уточнимо, що ідея FIRE не у відмові від чогось. Ідея в тому, щоб створити капітал, який дозволить не працювати. Послідовники руху навіть винайшли гасло f*ck you money, щось на зразок «гроші, щоб послати все під три чорти».

 

Що почитати

Є кілька хрестоматійних книг для руху FIRE.

 

Книга «Мій сусід мільйонер», Томас Дж. Стенлі, Вільям Д. Данко

 

Автори з'ясували, що більшість американських мільйонерів не носять дорогі костюми та не їздять на Ferrari. Вони живуть у звичайних будинках, ведуть скромний спосіб життя та ретельно контролюють витрати. Книга вчить, що багатство – це не високий дохід, а вміння накопичувати капітал.

 

Книга «Гаманець або життя», Вікі Робін, Джо Домінгес, Монік Тілфорд

 

Культова книга про усвідомлене споживання. Автори пропонують сприймати гроші як життєву енергію, яку ви витрачаєте на їх заробляння. Книга дає план із 9 кроків, як позбутися боргів, почати заощаджувати та досягти фінансової незалежності.

 

Книга «Граючи з FIRE: як далеко ви готові зайти заради фінансової свободи?», Скотт Рікенс

 

Реальна історія сімейної пари. Скотт і Тейлор відмовилися від розкішного життя в Каліфорнії, скоротили витрати та вирушили в подорож, щоб дізнатися більше про рух FIRE.

 

Отже

FIRE – (Financial Independence, Retire Early) – рух, який пропагує здобуття фінансової свободи в якомога ранньому віці.

 

Адепти FIRE вважають, що все життя працювати, щоб у 65 років вийти на пенсію, – це шлях в нікуди. Гроші вже не приносять того задоволення.

 

Щоб отримати фінансову незалежність, активісти FIRE відкладають 50% і навіть 75% від доходу на противагу класичному 10–15%.

 

Грошовий портфель зберігають в облігаціях, акціях, нерухомості.

 

FIRE – молодий рух. Поки що минуло занадто мало часу, щоб набралося достатньо доказової статистики.

 

Критики руху підколюють, що відкладати стільки грошей можна, тільки якщо у тебе зарплата сильно вища за середню в країні. І взагалі, що можна збирати-збирати, викинути 15 років життя, а потім бахне криза або тебе зіб'є автобус.

 

FIRE без фанатизму вилився в більш м'які напрями. Наприклад, Barista FIRE – про часткову фінансову незалежність.

 

Можна не долучатися до руху FIRE, але взяти найкращі принципи: систематичне накопичення грошей, відмову від зайвих покупок, фінансову грамотність.